Ursa Major, 23억 달러 규모의 SPAC 합병을 통해 상장 예정

콜로라도 기반의 국방 기술 스타트업 Ursa Major가 Inflection Point Asset Management가 지원하는 특수목적인수회사(SPAC)인 Bleichroeder Acquisition Corp. III와의 합병을 통해 상장할 계획이라고 발표했습니다. 이번 거래로 Ursa Major의 기업 가치는 투자 전 지분 가치 약 16억 달러, 거래 후 가치는 약 23억 달러로 평가됩니다. 이번 딜은 액체 엔진, 고체 로켓 모터 및 HAVOC와 같은 극초음속 미사일 시스템의 생산 확대를 위해 최소 3억 5천만 달러의 확약된 PIPE 금융 지원을 받습니다. 2027년 1분기에 마감될 것으로 예상되는 이번 나스닥 상장은 펜타곤의 심각한 공급망 공백을 해결하기 위한 Ursa Major의 규모 확장 노력을 지원할 것입니다.

// 배경

전 SpaceX 및 Blue Origin 엔지니어인 Joe Laurienti가 2015년에 설립한 Ursa Major는 초기에는 상업용 발사체를 위한 Hadley와 같은 액체 로켓 엔진을 제작했습니다. 펜타곤이 압박을 받는 미사일 산업 기반을 강화하려 함에 따라, Ursa Major는 국방 제조 분야로 전환하여 고체 로켓 모터 적층 제조(Lynx 시스템), Draper 저장 가능 액체 엔진 및 HAVOC 중거리 극초음속 미사일 시스템을 개발했습니다. 이 회사는 6개 시설에서 360명 이상의 직원을 고용하고 있으며, 현재까지 3억 8천만 달러 이상의 민간 자본을 조달했습니다.

// 주요 동향

• Ursa Major는 거래 후 기업 가치 23억 달러 규모의 계약을 통해 Bleichroeder Acquisition Corp. III와 합병할 예정입니다.
• 이번 거래는 최소 3억 5천만 달러의 약정 PIPE 금융 지원을 받으며, 서명 시 1억 1천만 달러가 조달되었습니다.
• 조달된 자금은 콜로라도주 갈레톤의 400에이커 부지를 SRM 생산 캠퍼스로 전환하는 것을 포함하여 제조 시설 확장에 투입될 예정입니다.
• 회사는 HAVOC 극초음속 미사일 생산량을 연간 8기에서 2030년까지 연간 500기 이상으로 확대하는 것을 목표로 합니다.
• 매출은 2024년 1,850만 달러, 2025년 4,500만 달러에서 2026년에는 약 1억 달러에 달할 것으로 예상됩니다.